Kapitel 27 Aktiebaseret vederlæggelse
lægges i så fald normalt til grund, at resterende omkostninger skal indregnes straks, dvs. frem- skyndes.
Hvis den markedsbaserede betingelse fx er, at aktiekursen skal være på et bestemt niveau om tre år, har aftalen om aktiebaseret vederlæggelse en defineret optjeningsperiode. Da den markedsba- serede betingelse er taget i betragtning ved værdiansættelsen, betragtes ordningens aktier som optjent, selv hvis de i sidste ende faktisk ikke optjenes. Nedenstående tabel illustrerer, hvordan servicebetinger, performancebetingelser, markedsbase- rede betingelser og ikke-optjeningsberettigende betingelser kan påvirke indregning og måling af aktiebaseret vederlæggelse.
Antal instru- menter, som indregnes
Værdi- ansættelse
Periodisering af omkostning
Betingelse
Annullering
Servicebetingelse
✓
✓
Performancebetingelse
✓
✓
Markedsbaseret betingelse
✓
✓
Ikke-optjeningsberettigede betingelse
✓
✓
I IFRS 2 lægges der op til, at værdien af tildelte aktieoptioner skal indregnes over optjeningsperi- oden. For aktiebaseret vederlæggelse, som afregnes i egenkapitalinstrumenter, er det den på til- delingstidspunktet målte værdi af aktieoptionen, der periodiseres over optjeningsperioden. For kontantafregnet aktiebaseret vederlæggelse beregnes dagsværdien derimod ved hvert regnskabs- års afslutning, og de akkumulerede indregnede omkostninger over optjeningsperioden er baseret på dagsværdien af forpligtelsen målt ved regnskabsårets afslutning, justeret for den resterende optjeningsperiode. Skøn over antallet af optioner, som forventes optjent, opdateres ved hver regnskabsaflæggelse. På den baggrund er det ved anvendelsen af IFRS 2 centralt at være klar over, om der skal tages hensyn til forskellige betingelser ved værdiansættelsen af optionerne eller ved indregningen af omkostningen (periodiseringen).
Indregning i resultat- opgørelsen
Omkostninger vedrørende aktiebaseret vederlæggelse skal kun indregnes i de tilfælde, hvor opti- onen faktisk er optjent.
Eksempel på aktieoption som afregnes i aktier
Den akkumulerede regnskabsmæssige omkostning er værdien pr. option (P) ganget med antallet af optioner, der faktisk optjenes (Q). P justeres ikke i efterfølgende regnskabsår, mens skønnet over Q løbende opdateres. I eksemplet tildeler en virksomhed 100 optioner, og hver option har på tildelingstidspunktet en værdi på 30 DKK. Det forventes som udgangspunkt, at alle de tildelte optioner optjenes, og omkostningerne opgøres på basis heraf, hvilket giver en indregnet omkostning på 3.000 DKK. Senere viser det sig, at 20 ansatte forlader virksomheden, og kun 80 af de i alt 100 optioner optjenes. Omkostningen ændres dermed til 80 x 30 = 2.400 DKK.
Hvis en ikke-optjeningsberettigende betingelse ikke opfyldes, skal det i nogle tilfælde regnskabs- mæssigt behandles som en annullering. Det kommer vi tilbage til i afsnittet om annullering af op- tionsordninger afregnet i aktier.
EY | IFRS og danske årsrapporter | 401
Made with FlippingBook - Share PDF online