Kapitel 39 Finansielle instrumenter – indregning og måling
Eksempel på udskillelse af et indbygget derivat fra en leasingaftale
Virksomhed A har Indiske Rupee, som dets funktionelle valuta. Den 1. januar 2019 indgår virk- somhed A en leasingaftale på 9 måneder for et materielt aktiv med betalinger på 100.000 USD den 31. marts 2019, 30. juni 2019 og 30. september 2019. Leasinggivers funktionelle valuta er heller ikke USD, og det er ikke almindeligt, at lignende leasingaftaler indgås i USD, og USD er ikke en almindelig anvendt valuta i det økonomiske miljø, hvor leasingaftalen er indgået. Derfor er det indbyggede derivat ikke "closely related" til leasingaftalen. Den 1. januar 2019 var spotkursen 40 og forwardkursen for afregning var 41, 42 og 43 for henholdsvis 31. marts 2019, 30. juni 2019 og 30. september 2019. Vilkårene for det indbyg- gede derivat er som følger:
31. marts 2019
Betal USD 100.000 Betal USD 100.000 Betal USD 100.000
Modtag INR 4.100.000 Modtag INR 4.200.000 Modtag INR 4.300.000
30. juni 2019
30. september 2019
Baseret på vilkårene for det indbyggede derivat, er hovedkontrakten en leasingaftale med en leasingperiode på 9 måneder af et materielt aktiv, som starter den 1. januar 2019 med betalin- ger i INR på henholdsvis 4.100.000 INR den 31. marts 2019, 4.200.000 INR den 30. juni 2019 og 4.300.000 INR den 30. september. Efter udskillelse af det indbyggede derivat, der ændrer sig baseret på forholdet mellem INR og USD, indeholder hovedkontrakten ikke flere indbyggede derivater, som skal udskilles. Ligesom for indbyggede non-option derivater er options-baserede derivater heller ikke defineret i IFRS 9, men det omfatter typisk put-optioner, call-optioner, caps, floors og swaptions. Et derivat af denne type skal udskilles fra hovedkontrakten baseret på vilkårene af de features optionen har. I Implementation Guidance fremgår det, at denne type optioner er væsentlig forskellig fra non- option derivater, og baseres primært på optionens udnyttelseskurs (strike price). Eftersom et op- tionsderivat skal udskilles baseret på den feature, som optionen har i hybridkontrakten, vil et ind- bygget derivat af denne type sjældent have en dagsværdi på 0 kr., da dette vil reflektere, at der ingen chance er for at den nogensinde ville blive udnyttet. Indbyggede derivater, som udskilles, skal i henhold til IFRS 9 måles til dagsværdi gennem resultat- opgørelsen. Hvis et indbygget derivat udskilles, skal hovedkontrakten regnskabsmæssigt behand- les i overensstemmelse med den standard, som hovedkontrakten falder ind under. Hvis virksom- heden ikke er i stand til pålideligt at måle dagsværdien af derivatet, er dagsværdien af det indbyg- gede derivat forskellen mellem dagsværdien af hybridkontrakten og dagsværdien af hovedkontrak- ten. Hvis virksomheden ikke er i stand til at opgøre derivatets dagsværdi ved anvendelse af denne metode, skal hele hybridkontrakten klassificeres til dagsværdi gennem resultatopgørelsen. I så- danne tilfælde vil kontrakter, som i udgangspunktet ikke falder inden for anvendelsesområdet for IFRS 9, kunne blive "fanget" af standarden i sin helhed. 39.7.3 Ikke-finansielle kontrakter inden for anvendelsesområdet for IFRS 9 Det er ikke kun finansielle kontrakter, som regnskabsmæssigt skal behandles i overensstemmelse med IFRS 9. IFRS 9 finder også anvendelse på ikke-finansielle kontrakter, forudsat at visse betin- gelser er opfyldt. Ikke-finansielle kontrakter omfattet af IFRS 9 skal normalt regnskabsmæssigt behandles som derivater. Nedenfor diskuteres, hvilke købs- og salgskontrakter der regnskabsmæs- sigt skal behandles i henhold til IFRS 9, som om disse kontrakter var finansielle instrumenter.
Indbyggede option derivater
IFRS 9.4.3.4, IFRS 9.4.3.7 Indregning og måling
Ikke- finansielle kontrakter
586 | IFRS og danske årsrapporter | EY
Made with FlippingBook - Share PDF online